Viés de autocontrole. Um SUV de $50.000 custará $872.000 sem uma estratégia adequada de alocação de ativos.

O viés de falta de autocontrole é uma falta de disciplina a curto prazo para metas de longo prazo. Investidores com esse viés priorizam a satisfação imediata em detrimento das economias para a aposentadoria, o que leva a riscos financeiros e padrões de vida mais baixos. Criar um plano financeiro, executá-lo metodicamente e compreender o poder dos juros compostos podem ajudar a otimizar as carteiras e superar esse viés. Descubra se você é propenso a um viés de falta de autocontrole e em que medida ele afeta suas decisões de investimento com PRAAMS BehaviouRisk.

Economia comportamental. O que é viés de autocontrole?

sse viés se refere à falta de autodisciplina a curto prazo ao perseguir objetivos de longo prazo. Considere poupar o suficiente para a aposentadoria, um objetivo financeiro muito comum. O investidor disciplinado colocará dinheiro de lado regularmente, por exemplo, do salário mensal ou bônus anual, sacrificando o prazer de hoje pelos benefícios de amanhã. Um investidor com um viés de autocontrole severo tomará uma decisão de investimento para gastar sua renda atual em itens discricionários caros porque valoriza a satisfação atual mais do que a alegria futura de uma boa aposentadoria. Quando aposentado, o primeiro manterá um alto padrão de vida, enquanto o último provavelmente verá uma queda acentuada e precisará contar com outros para se sustentar.

Viés de autocontrole é um viés emocional, ou seja, um erro nas reações emocionais. Esses vieses são mais difíceis de superar e exigem disciplina e controle permanentes, além de consciência.

Quais são as consequências e riscos do portfólio?

Pessoas com um viés de autocontrole severo frequentemente não conseguem criar um plano de aposentadoria ou economizar o suficiente para a aposentadoria. Motivados pelo consumo de curto prazo, esses investidores tendem a investir menos do que o plano requer ou comprar títulos de perfil de risco mais alto, esperando por ganhos significativos rápidos para financiar tanto o consumo atual quanto as necessidades de aposentadoria. Quase inevitavelmente, esse excesso de risco de investimento resulta em perdas. À medida que a aposentadoria se aproxima, esses investidores aumentam seu apetite por risco e tentam investir em ativos ainda mais arriscados para compensar tanto as perdas anteriores quanto o tempo perdido. Pior ainda, sua tendência natural de investir em títulos que produzem renda atual (para consumi-la) em vez de riqueza a longo prazo piora a situação.

O que posso fazer para tornar meu portfólio ideal?

Primeiro, vale a pena ter um plano financeiro, idealmente de longo prazo, que cubra a aposentadoria. Uma estimativa simples de suas capacidades de ganho enquanto trabalha e suas necessidades de gastos quando se aposentar dará uma estimativa razoável de quanto você precisa investir. Atualmente, muitos aplicativos simples estão disponíveis para fazer isso por você. Criar uma declaração de política de No entanto, uma boa IPS geralmente requer os serviços pagos de um profissional de serviços de gestão de carteira.

Em segundo lugar, para investidores com um viés de autocontrole severo, a questão não se trata apenas de ter um plano, mas também de executá-lo de forma metódica. A disciplina nos gastos diários é crucial. A ideia da média de custo em dólar - uma estratégia de investimento simples que visa investir quantias iguais de dinheiro para comprar títulos, independentemente do preço, pode ser interessante para você. Isso deve incentivá-lo a investir regularmente e se preocupar menos com o preço de um título e o momento de mercado, tornando assim o viés de autocontrole menos acentuado. Outra motivação simples, porém fascinante, é o juros composto. Investidores inteligentes sabem que uma taxa de juros de 1% se torna 1,2% ao ano, em média, se investida por 30 anos. Na verdade, não é muito. Uma taxa de juros anual de 5% proporciona um retorno de 332% ao longo de 30 anos, ou 11,1% ao ano, em média. Isso é muito melhor; mais que o dobro! E 10% investido por 30 anos se torna uma média de 54,8% ao ano - um múltiplo ainda mais surpreendente. A lição é investir de forma consistente e começar cedo.

A ideia é que o dólar de hoje é muito mais valioso do que o de amanhã devido às taxas de juros. Considere o seguinte exemplo. Você quer comprar um novo SUV Volkswagen por $50.000 hoje, uma quantia razoável para gastar em um SUV familiar prático. Mas pergunte a si mesmo: Você pagaria $216.000 pelo exato mesmo Volkswagen? Claro que não! Essa quantia compraria um Porsche excepcional ou um Aston Martin, não um SUV familiar. E, é claro, ninguém gastaria $872.000 em qualquer Volkswagen! A pegadinha é que essas são as quantias que você perde do seu dinheiro de aposentadoria se comprar o SUV hoje. $50.000 é equivalente a $216.000 com uma taxa de juros de 5% e $872.000 com uma taxa de juros de 10%. Gastar em vez de investir vale uma segunda reflexão.